Cześć!
Przy horyzoncie czasowym 13–15 lat na uzbieranie 150–200 tys. zł, opieranie się wyłącznie na lokatach bankowych jest błędem. Promocyjne oferty rzędu 6,8% są krótkoterminowe (zwykle na 3–6 miesięcy), a po ich zakończeniu środki lądują na nisko oprocentowanym koncie, tracąc realną siłę nabywczą z powodu inflacji i 19% podatku Belki. Długi horyzont czasowy pozwala na zastosowanie znacznie efektywniejszych narzędzi, a podział portfela na część bezpieczną i ryzykowną to świetna decyzja.
Część bezpieczna: Rodzinne Obligacje Skarbowe
Jeśli pobierasz świadczenie 800+, masz dostęp do najlepszego instrumentu gwarantowanego na polskim rynku – Rodzinnych Obligacji Skarbowych indeksowanych inflacją. Do wyboru są dwa warianty (dane na marzec 2026 r.):
-
ROS (6-letnie): 5,20% w pierwszym roku, a w kolejnych latach: inflacja + stała marża 2,00%.
-
ROD (12-letnie): 5,85% w pierwszym roku, a w kolejnych latach: inflacja + wysoka marża 2,50%.
Obligacje te posiadają kapitalizację odsetek (zysk pracuje na kolejny zysk), chronią przed inflacją i są gwarantowane przez Skarb Państwa. Limit zakupu jest ograniczony do kwoty pobranego świadczenia 800+.
Część ryzykowna (wzrostowa): Fundusze ETF
Zamiast korzystać z drogich w utrzymaniu bankowych „funduszy edukacyjnych” (gdzie opłaty za zarządzanie sięgają 1,5–2% rocznie), lepiej założyć zwykły rachunek maklerski w systemie IKE lub IKZE i kupować globalne fundusze ETF (np. na amerykański indeks S&P 500 lub globalny MSCI World). Koszty zarządzania wynoszą w nich zaledwie ok. 0,1–0,2%. Na dystansie 15 lat ryzyko strat na szerokim rynku akcji drastycznie spada, a historyczne średnie roczne stopy zwrotu wynoszą około 7–9% powyżej inflacji.
Rekomendowana strategia:
Stosunek ryzyka do zysku na 15 lat dla podziału 50/50 (lub 60% akcje / 40% obligacje) jest wysoce zoptymalizowany.
-
Połowę budżetu przeznaczaj na 12-letnie obligacje rodzinne (ROD) – to gwarantuje zachowanie siły nabywczej pieniądza.
-
Drugą połowę inwestuj regularnie (np. co miesiąc lub kwartał) w szeroki rynkowo fundusz ETF – to „silnik”, który ma realnie pomnożyć kapitał i dać szansę na osiągnięcie kwoty 150–200 tys. zł bez konieczności wpłacania astronomicznych kwot z własnej kieszeni.
-
Na 3–4 lata przed rozpoczęciem studiów przez dziecko zacznij powoli przenosić środki z funduszy akcyjnych na bezpieczne lokaty lub obligacje, aby uniknąć ewentualnego krachu na giełdzie w dniu wypłaty.
Pozdrawiamy.